Recientemente hemos compilado una lista de los Las 20 acciones de inteligencia artificial con peor rendimiento de la semana pasada. En este artículo, analizaremos la posición de Vertiv Holdings Co (NYSE:VRT) en comparación con otras acciones de IA.
Bolsa de valores de EE.UU. en septiembre
El mes de septiembre fue un mes de flojo para la mayoría de las acciones estadounidenses, y las acciones tecnológicas de gran capitalización no fueron la excepción a esta tendencia. Los principales factores que impulsaron esta evolución incluyen el resurgimiento de las preocupaciones sobre la salud de la economía estadounidense, en particular a la luz del informe de empleo de agosto. El informe subrayó la debilidad del mercado laboral en Estados Unidos, lo que no ha dejado a los inversores muy seguros sobre el estado de la economía.
En cuanto a las acciones, muchas de las empresas favoritas de los inversores en el sector de la inteligencia artificial (IA) han tenido un mal desempeño en lo que va de septiembre, con pérdidas que van desde alrededor del 4% hasta incluso más del 20% durante la primera semana de septiembre. La razón principal de esta caída parece ser que los inversores simplemente no están satisfechos con el crecimiento demostrado por las principales empresas de IA en la actualidad. Si bien el crecimiento está definitivamente presente, sigue estando por debajo de las expectativas de los inversores, que han aumentado exponencialmente a la luz del ciclo de exageración creado en torno a las acciones de IA.
¿Estamos realmente en una burbuja de IA?
La primera semana de septiembre fue, en realidad, la peor semana registrada para las acciones de chips en más de dos años. Muchos inversores están empezando a preguntarse si la IA vale la cantidad de dinero que se está invirtiendo en ella, lo que ha provocado que el gasto corporativo en IA esté bajo un escrutinio mayor que nunca. El mayor escrutinio se debe principalmente a que los inversores y analistas ahora piensan que muchas acciones de IA están sobrevaloradas y sobrevaloradas y no tienen los medios para justificar esta exageración y valoración; en esencia, la principal preocupación es que estamos en una burbuja de IA que está a punto de estallar.
Sin embargo, como en cualquier situación de alta tensión en el mercado, también hay opiniones divergentes. En su entrevista del 6 de septiembre en el programa “Closing Bell Overtime” de la CNBC, el socio gerente de Deepwater Asset Management, Gene Munster, afirmó enfáticamente que no estamos en una burbuja de IA. Para él, el mayor problema en el espacio de la IA es que todas las demás empresas hoy en día están tratando de hablar de IA y dicen que están trabajando para incorporar la IA en sus operaciones, algo que está generando mucho ruido en el mercado, que está ahogando las voces de las empresas que ofrecen sustancia real en este espacio. Por lo tanto, señaló que es importante que los inversores tengan cuidado de no invertir en cualquier empresa que diga que está trabajando con IA y, en cambio, se concentren en las mejores opciones, quizás más aburridas, del mercado.
Según Munster, los principales actores en los que hay que invertir son, sobre todo, las grandes empresas tecnológicas, ya que son las únicas que están preparadas para ofrecer un crecimiento sustancial en lugar de solo generar ruido. Sin embargo, los inversores todavía no saben si la IA es un buen lugar para invertir incluso hoy en día, por lo que hemos elaborado una lista de las acciones de IA con peor rendimiento en septiembre hasta el momento y hemos explicado si vale la pena invertir en ellas o si solo son beneficiarias temporales del bombo publicitario en torno a la IA.
Nuestra metodología
Hemos elaborado nuestra lista seleccionando las acciones de IA que han experimentado caídas del 10 % o más en la primera semana de septiembre y, luego, clasificamos las acciones en función de su caída semanal al viernes 6 de septiembre. También hemos mencionado la cantidad de fondos de cobertura que tienen participaciones en cada acción.
¿Por qué nos interesan las acciones en las que se amontonan los fondos de cobertura? La razón es sencilla: nuestra investigación ha demostrado que podemos superar al mercado imitando las mejores selecciones de acciones de los mejores fondos de cobertura. La estrategia de nuestro boletín trimestral selecciona 14 acciones de pequeña y gran capitalización cada trimestre y ha obtenido un rendimiento del 275% desde mayo de 2014, superando su índice de referencia en 150 puntos porcentuales.Ver más detalles aquí).
Un primer plano de un grupo de técnicos que trabajan en sistemas complejos de centros de datos.
Vertiv Holdings Co (NYSE:VRT)
Caída semanal: 12,05%
Número de titulares de fondos de cobertura: 92
Vertiv Holdings Co (NYSE:VRT) es una empresa de equipos y componentes eléctricos con sede en Westerville, Ohio. Ofrece tecnología de infraestructura digital crítica y servicios de ciclo de vida para centros de datos, redes de comunicación y entornos comerciales e industriales.
En el segundo trimestre, Vertiv Holdings Co (NYSE:VRT) registró un crecimiento orgánico de sus pedidos del 57%, muy por encima del crecimiento del 37% registrado en el segundo trimestre de 2023. Las ventas netas también crecieron un 13%, mientras que el beneficio operativo creció un 63% interanual. Es importante destacar el crecimiento orgánico de los pedidos, ya que el aumento de los pedidos se traduce en mayores ingresos para Vertiv Holdings Co (NYSE:VRT) cuando presta sus servicios.
Dado que Vertiv Holdings Co (NYSE:VRT) ha ofrecido no solo un crecimiento de las ganancias sino también de los ingresos en el segundo trimestre, muchos inversores están siguiendo con interés el desempeño de la acción debido al potencial que tiene para acelerar el crecimiento de los ingresos. Los principales impulsores de este crecimiento incluyen una mayor escalabilidad de la implementación de IA, ya que Vertiv Holdings Co (NYSE:VRT) tiene la capacidad de aprovechar esta oportunidad mientras continúa invirtiendo en capacidad para el futuro.
Vertiv Holdings Co (NYSE:VRT) también se considera el tejido conectivo entre las TI y las instalaciones en los centros de datos. Muchos analistas consideran que el espacio de los centros de datos de IA es el área que ofrece el mayor potencial de crecimiento dentro de la IA, ya que las inversiones en este espacio solo han aumentado este año. Es por eso que Vertiv Holdings Co (NYSE:VRT) parece estar en una posición única para beneficiarse de este mercado. A la luz de todo esto, la caída actual de las acciones no debería hacer sonar ninguna alarma por el momento.
En total, 92 fondos de cobertura tenían posiciones largas en Vertiv Holdings Co (NYSE:VRT) en el segundo trimestre, con un valor de participación total de 3.200 millones de dólares.
Baron Funds mencionó a Vertiv Holdings Co (NYSE:VRT) en su carta a inversores del segundo trimestre de 2024:
“Vertiv Holdings Co (NYSE:VRT), un proveedor líder de infraestructura digital crítica para centros de datos, contribuyó durante el trimestre. Como líder de la industria en refrigeración y gestión energética de centros de datos, Vertiv está preparada para beneficiarse del crecimiento impulsado por la IA en el gasto en centros de datos. La red de socios de NVIDIA, las sólidas relaciones con la industria y la amplia cartera de productos que mantiene Vertiv permiten su participación en la creación de la hoja de ruta tecnológica para el futuro del centro de datos. Además, Vertiv está invirtiendo en su capacidad para atender a este creciente mercado final de manera más eficaz. La empresa también cuenta con una extensa red de servicio global para ayudar a los clientes a medida que crecen. Creemos que la empresa tiene ventajas competitivas duraderas y un balance flexible para beneficiarse de la importante inversión de capital esperada en centros de datos en los próximos años. Vertiv informó resultados muy sólidos para el trimestre de marzo, con pedidos que aumentaron un 60%, lo que destacó la fuerte demanda que está viendo para sus productos. Vendimos parte de nuestra posición en la fortaleza después del aumento del informe positivo, pero aún mantenemos una posición importante en el Fondo, ya que vemos un aumento considerable en las acciones con el tiempo”.
VRT general ocupa el puesto 12 en nuestra lista de las acciones de IA con peor desempeño la semana pasada. Si bien reconocemos el potencial de VRT como inversión, creemos que las acciones de IA son prometedoras para generar altos rendimientos y hacerlo en un período de tiempo más corto. Si está buscando una acción de IA que sea más prometedora que VRT pero que se cotice a menos de 5 veces sus ganancias, consulte nuestro informe sobre la Las acciones de IA más baratas.
LEER SIGUIENTE: Oportunidad de 30 billones de dólares: las 15 mejores acciones de robots humanoides para comprar según Morgan Stanley y Jim Cramer dice que NVIDIA “se ha convertido en un páramo”.
Divulgación: Ninguna. Este artículo se publicó originalmente en Insider Monkey.
