Llevo dos horas frente a mis pantallas preguntándome qué puedo escribir. El riesgo es decir cualquier tontería durante 4 páginas y enterarse a las 7:30 de la mañana que finalmente, la sorpresa fue total y que eso no fue en absoluto lo que se suponía que iba a pasar. Ahora son las 5:29 de la mañana y Trump está por delante con 230 votantes, mientras que Kamala sólo tiene 187. La clave sigue siendo Pensilvania, donde Trump parece haber tomado la delantera. De todos modos, Elon Musk ya publicó un mensaje en X que dice: “juego, set y partido”. Es difícil declarar la victoria de Trump hasta que se cuenten los “estados indecisos”… Pero Musk cree en ello.
El Audio del 6 de noviembre de 2024
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Actúa como si…
Así que voy a actuar simplemente “como si Trump hubiera ganado”. Hay que decir que cuando vemos que tomó la delantera en Pensilvania con el 51,3% de los votos y el 77% de las papeletas escrutadas, podemos decir que las cosas se están poniendo realmente complicadas para Kamala Harris. Sin mencionar que el republicano está a punto de ganar en Georgia y sus 16 principales votantes. A Kamala Harris sólo le queda esperar ganar los últimos estados que no se han declarado vencedores y eso no parece fácil… En definitiva, no estoy aquí para jugar a política, sino para hablar de mercados financieros. Entonces hablemos de finanzas, pero tengamos en cuenta que el sitio de apuestas « Polimercado » – le da a Trump la victoria con un 95% de probabilidad. Si quieres intentar un movimiento muy arriesgado, aún puedes apostar por Kamala y esperar un milagro.
Si creemos en el comportamiento de las bolsas durante las últimas 24 horas y, especialmente, de las criptomonedas, todo el mundo apuesta por Trump y desde esta mañana muy temprano los futuros americanos están subiendo y prevén una subida del 1,3% en la apertura de hoy. . Bitcoin alcanzó los 75.000 dólares anoche y DogeCoin, querido por Elon Musk, ha subido un 30% desde medianoche. Por lo tanto, no es necesario haber estudiado finanzas para adivinar que Wall Street ha elegido a su campeón y que creemos firmemente en una victoria de Trump, aunque matemáticamente Kamala todavía pueda lograr un hat-trick en el último minuto.
¿Y qué hacemos ahora?
Así pues, si hemos de creer en las últimas cifras, Estados Unidos se está preparando para volver a ser “grande otra vez”. Queda por ver cómo lo hará, porque incluso si sus promesas electorales describieran un nuevo país que se dirigirá hacia el firmamento, un nuevo país donde el dinero fluirá libremente, donde los salarios aumentarán masivamente, donde el empleo aumentará masivamente y donde La inflación estará perfectamente controlada incluso con salarios y un mercado laboral en explosión, uno se pregunta cuál será la receta mágica para esto.
De cualquier manera, los mercados parecen confiar en él y apostar a que no nos puede pasar nada más. Ya antes, con el hombre senil en la Casa Blanca, las bolsas mundiales parecían indestructibles, este sentimiento de “omnipotencia” corre el riesgo de volverse aún más fuerte. Si creemos en los futuros y si las proyecciones son válidas, el S&P500 debería abrir en su máximo histórico y entonces será tan fácil que resultará indecente. Además, el estratega de JP Morgan declaró que en caso de una victoria (confirmada) de Trump, podría incluso ser que la FED “esperara” a bajar las tasas, sólo para ver si la inflación no comienza a galopar nuevamente como la idea de. Todos los estadounidenses se apresuran a gastar dinero mientras esperan que sus salarios se disparen a finales de enero.
Los desafíos
Incluso si Trump nos promete todo tipo de cosas maravillosas, todavía tendrá que lidiar con una economía que está al borde del colapso y “de esta manera” entrar en recesión – sí, sé que está mal decirlo y es una Es pecado decir la palabra “recesión”, pero es un hecho. Trump (o Kamala, para el caso) tendrá que gestionar una deuda que está en su punto más alto de todos los tiempos y será AÚN mayor cuando asuma el poder este invierno. Sin mencionar que el mercado laboral está en agonía y tendremos que crear estos empleos para revertir la tendencia. Sin mencionar que también prometió que detendría la guerra en Ucrania, calmaría el Medio Oriente y evitaría que China rodeara a Taiwán. En cuanto a convertir el agua en vino, multiplicar el pan y hacer caminar de nuevo a los parapléjicos, debería esperar hasta las elecciones intermedias, para tener tiempo de firmar un acuerdo con Dios.
Pero hasta entonces todavía tendremos que encontrar soluciones y hacer algo para que las cosas sucedan. En cuanto a los mercados de valores, seguimos creyendo en ellos. Actualmente son las 6:22 a. m., la carrera aún está reñida, Kamala Harris podría cambiar la situación si gana todos los estados indecisos, pero parece un mal comienzo. En cuanto al estado clave, Pensilvania, de momento Trump lleva ventaja con un 50,9% con el 86% de los votos escrutados, pero parece que aún le faltan las grandes zonas urbanas que podrían cambiarlo todo. En cambio, más al norte, Wisconsin parece cerca de caer en manos de Trump. Sin mencionar que el Senado ha pasado oficialmente a manos republicanas. Incluso parece que ciertas “estrellas de Hollywood” que animaron a los estadounidenses a votar por Harris están haciendo las maletas para vivir… Um… En Francia. Sí, porque en Francia la política funciona mucho mejor.
Pero ayer los mercados estaban abiertos…
Hagamos una breve pausa antes de concluir. Ayer las bolsas mundiales estaban abiertas y todas las miradas estaban puestas en Estados Unidos. Y los mercados bursátiles estadounidenses aún más. No hubo muchas noticias, pero digamos que todos los comentaristas aceptaron la suposición de que Donald Trump iba a ganar. Tesla regresaba con la esperanza de ver a Musk en el gobierno, él que todavía tiene un poco de tiempo disponible y luego, como la economía va a explotar con Trump, aprovechamos la oportunidad para comprar un poco de Nvidia por si acaso. Nvidia se benefició del explosivo discurso de Alex Karp, director ejecutivo de Palantir sobre IA. Palantir se disparó un 23% durante la sesión de ayer, mientras que Nvidia subió un 2,8%, lo que todavía le bastó para convertirse al cierre en la mayor capitalización del mundo por segunda vez en su historia. Esperemos que esta vez dure más de 24 horas.
Mientras Nvidia sirvió champán justo después de la campana, tuvimos que soportar la publicación de los números de Super Micro. Lo siento pero cuando vemos la comunicación que está poniendo la compañía mientras tienen a todos los medios y analistas escupiéndoles, realmente nos preguntamos cuál es el problema interno. Mientras el mercado esperaba detalles sobre el “problema interno” que provocó la huida de Ernst&Young, el CFO nos dijo que están trabajando lo más rápido posible para dar respuestas sin dar más detalles sobre la problemática situación. Al mismo tiempo, el CEO anuncia cifras por debajo de las expectativas y explica con total tranquilidad que los clientes están “esperando que los nuevos chips de Nvidia avancen”. Y cuando se le pregunta si piensa jubilarse, responde: “Me jubilaré algún día”. Esto es una tontería en la versión XXL y los comerciantes siguen sancionándolo. Ayer por la tarde, Super Micro perdió otro 15% después del cierre y después de sus “publicaciones”, mientras que la acción había intentado recuperarse durante la sesión subiendo un 6%. Pero obviamente huele muy mal y ni siquiera es el “milagro” de Trump lo que podrá salvar a la empresa.
El resto
Por lo demás, observamos que Asia está visiblemente dividida sobre la idea de una victoria de Trump. Japón se está disparando casi un 3% porque el yen se está derrumbando tras el fortalecimiento del dólar y Hong Kong ha bajado más de un 2% porque “los temores de ver a China enfrentarse al republicano” están sacudiendo el camino. China no hace absolutamente nada. El petróleo está a 70,87 dólares, el oro a 2.748 dólares y el Bitcoin ronda los 74.700 dólares, sólo para ver cómo se siente estar en su máximo histórico.
En otras noticias, en Francia Auchan anunció 2.400 despidos y Michelin cerrará dos fábricas y despedirá a 1.200 personas. Michel Barnier grita a muerte al “exigir” saber qué hicieron con el dinero público, cuando claramente, no recibieron tanto. En cualquier caso, si quiere una respuesta a la pregunta, sería bueno llamar a Bruno antes de que se vaya definitivamente al extranjero. Vemos que la política de Macron realmente está empezando a dar frutos en Francia. Por lo demás, está Toyota, que se quedó completamente fuera de su trimestre y anuncia una caída del 20% en sus beneficios trimestrales, mientras que Tesla sube un 3,5% en las plataformas “fuera de bolsa”, por lo que apostamos a que Musk hizo bien en apoyar Trump y que Tesla se beneficiará de ello.
La secuela y el final.
Ahí está, son las 7:05 a. m., el clan de Kamala Harris ha declarado que no hablará esta noche y que se dirigirá a la nación mañana (hoy más tarde para nosotros), por ahora, Donald Trump está ganando los estados clave en el norte de Estados Unidos, lo que llaman el “muro azul”: Pensilvania, Michigan, Wisconsin y Minnesota. A las 07:08 hora suiza, se cuentan el 93% de los votos en Pensilvania y Trump ganaría con el 51% de los votos, lo que le permitiría dar un gran paso hacia Washington, sin olvidar que Wisconsin también está en el proceso. de volver a él. Una última revisión de “Polymarket” y podemos ver que las apuestas dan al ganador republicano con un 97%.
Hoy la FED comenzará a reunirse y mañana tendremos la decisión de Powell. Durante el resto del día seguiremos contando los votos, pero es más que probable que en las próximas 24 horas tengamos un nuevo Presidente en Washington y no un Presidente. Recordemos que en Europa habrá muchos PMI’s y que Novo Nordisk, ARM y Qualcomm publicarán sus cifras trimestrales durante el día.
Nos veremos mañana (me gustaría esperar a que Trump hable), ya que debería hacerlo tan pronto como caiga Pensilvania, pero todavía tenemos que ir a trabajar, ¡así que salte! Lo publicaremos y hablaremos de nuevo mañana a la misma hora y en el mismo lugar.
Nos vemos mañana !
Thomas Veillet
Investir.ch
“Tener acciones es como tener hijos: no te involucres en más de lo que puedes manejar”.
Pedro Lynch
