Free, Orange, Bouygues y SFR relanzan la guerra de precios en la telefonía móvil

Salir de la tregua establecida durante el periodo inflacionario de 2023, que les permitió aumentar los precios. El mercado de las telecomunicaciones móviles se ha convertido una vez más en un escenario despiadado. En un año, el coste del plan móvil medio cayó un 38,4% según el barómetro Ariase publicado a principios de octubre, pasando de 17,50 euros en octubre de 2023 a 10,50 euros este año..

Y “precio mínimo histórico”según el comparador, es decir su nivel más bajo desde la creación del barómetro en 2019. El mercado de Internet se salva bastante: el coste medio mensual de una caja básica se establece en 28,59 euros según Ariase, una caída de 8% en un año.

La última ofensiva hasta la fecha es la de Bouygues Telecom, que lanzó BIG a principios de octubre, una oferta dirigida a las familias. Suficientes para hacer temer a los analistas de Morgan Stanley una intensificación de la competencia: “La ofensiva corre el riesgo de alimentar el malestar en torno a los precios y la posible dilución de las marcas. Todos los ojos están puestos en las reacciones de Orange y SFR”. compartieron en una nota. Para Romain Bonenfant, director general de la Federación Francesa de Telecomunicaciones, “El mercado es oligopólico, cuando uno baja los precios, los demás están obligados a seguirlo”.

Las hostilidades realmente se reanudaron la primavera pasada. Es difícil resistirse a Free, que, con sus precios congelados hasta 2027, se ha convertido en el principal captador de suscriptores. Ganó 120.000 en el segundo trimestre de 2024 y poco más de 1,5 millones desde que bloqueó sus precios en 2022. “Siempre añadimos más por el mismo precio, se alegra Nicolas Thomas, director general de Free. Una fórmula que funciona. »

A partir de ahora, unos 300.000 clientes separan al problemático con 15,2 millones de abonados del número tres del mercado, Bouygues Telecom. Este último contraatacó a través de su marca de bajo coste B & You y su gama de operadores virtuales (NRJ Mobile, YouPrice, Cdiscount, etc.), bajando sus precios un 12%, según el sitio web Zone ADSL. En el proceso, el número dos, SFR, superó su oferta para intentar frenar la fuga de sus suscriptores: 343.000 entre abril y junio de 2024.

Incluso Orange se involucró. El grupo no podía permitirse otro susto en Bolsa, después de que su acción cayera un 4,4% en abril de 2024, cuando se anunciaron los resultados y la pérdida de 43.000 abonados a la telefonía fija. “No se trata de realinearnos con nuestros competidores, sino que nos hemos visto obligados a reposicionarnos”. admite Jean-François Fallacher, presidente de Orange Francia. Como resultado, en octubre, Free perdió su lugar como operador más barato con un precio medio de 7,04 euros, empatado con Sosh, detrás de Red by SFR (6,04 euros) y Bouygues Telecom (7,03 euros), según Ariase.

El verdadero culpable de la matanza es la falta de crecimiento en el segmento móvil. El aumento del número de tarjetas SIM en servicio en Francia se ha dividido por cuatro en dos años, hasta 500.000 unidades en el primer semestre, según Arcep, el regulador de las telecomunicaciones, frente a 1,7 millones un año antes.

“500.000 tarjetas SIM son 125.000 nuevos clientes potenciales para que cada uno de los jugadores genere crecimiento, es decir nada en absoluto”, alerta Sylvain Chevallier, socio responsable de telecomunicaciones de BearingPoint. Un director de operador explica: “El pastel total se está reduciendo, pero todos quieren aumentar su participación y por eso miran a los demás. » Y la hemorragia masiva sufrida por SFR abre el apetito de sus enemigos. Su medio millón de suscriptores perdidos en tres meses, a principios de 2024, le valió incluso el apodo “ donante universal ».

Sin embargo, todos coinciden en un punto: “La guerra reduce todo el valor del mercado y no es sostenible en el tiempo”. alarma a un jugador del sector. Según Sylvain Chevallier, Francia tiene esta particularidad: “La infraestructura es de muy buena calidad y los precios son muy bajos”. Sobre todo, el peligroso juego de la caída de precios perjudica en primer lugar la imagen de las marcas, y los abonados ya han captado demanda para beneficiarse de los nuevos precios reducidos. “El riesgo a largo plazo es vaciar la flota », desliza un actor.

Otra consecuencia es la caída de los ingresos. Bouygues Telecom advirtió a principios de octubre de la fuerte desaceleración de su crecimiento que se producirá en los próximos dos años. Su facturación y beneficio operativo serán inferiores a los previstos en el plan estratégico en 2021.

Al mismo tiempo, el operador dio a conocer un plan estratégico para 2030 que incluye ahorros en nómina. “Bouygues Telecom se vio atrapada en su propio juego, sembrando el caos en el mercado de la telefonía móvil”. enfrentarse a un competidor. En última instancia, todos los actores corren el riesgo de perder capacidad de inversión.

Dificultades que reavivan las especulaciones en torno a una concentración. “Bouygues Telecom puede estar intentando forzar la consolidación del mercado asfixiando a SFR y Free”, descifraron los analistas de Kepler a principios de octubre. Pero para superar los duros obstáculos antimonopolio en Bruselas, la operación sólo puede llevarse a cabo a cambio de garantías de competencia en el mercado.